【住宅ローン】変動金利ステルス値上げ！今後は固定か変動どちらを選ぶべきか？

はい。次のテーマはこちらです！

『円安ドル高！日銀打つ手なし！変動金利ステルス値上げ！』

それではフジコさん。リスナーさんから『金利が急上昇した時の対処方法』について質問を頂いているので、ご紹介お願いします。

ラジオネーム：TOTOさん ご質問ありがとうございます。

私の場合は、迷わず変動を選びますよ。

今後、絶対に上昇しないとは言い切れません。

しかし、少子高齢化による人口減少、赤字国債に依存した財政など、こらからの日本経済の状況を考慮すると、日銀が10年以内に政策金利を米国並みに利上げしていくことは出来ないと考えています。

世の中には絶対はありません。
このまま、円安ドル高が続いて円の価値が落ちていくと、日本国内はエネルギー価格をはじめとした輸入品の価格が上昇して、物価が高騰していくことになります。

5月2日の夜中の3時に配信した読売新聞オンラインのニュース記事をみても、米国FRBは、今回のFOMCで政策金利を据え置くことを決めましたので、今回も日米の金利差は縮まらないと言えます。

この3時間後の朝6時に配信された読売新聞オンラインのニュース記事では、日銀が覆面介入をして、一時1ドル153円台、1時間足らずで約4円の円高に急騰したと報道されました。

だけど、現在の為替は、その日のうちに1ドル156円前後まで戻してしまいました。
日銀が為替介入しても、その場しのぎの時間稼ぎでしかなく、今の円安には打つ手がないと言えます。

このままでは、日本国内はコストプッシュ型のインフレが加速する可能性があります。
ただ、物価が高騰し続けると、日銀は行き過ぎたインフレを抑えるために、利上げして景気にブレーキを掛ける必要が出てきます。

そうなると、住宅ローン金利は、多くの専門家の予想に反して急上昇する可能性があるとも言えます。

以前からお話しているように、
0.1％単位で3～4回利上げされて、0.7％～0.8％くらいまで上昇する可能性はあるけれど、10年以内に変動が、現在の全期間固定金利である1.8％前後を超える可能性は低い。
つまり、急上昇はしないと予想しています。

そのため『急上昇はしないので変動を選ぶ』という結論になります。

もちろん考えています。

私は、不動産 / 株 / 債券 などに分散投資をしていますので、万が一のときは全額繰上返済という手段を取れます。

ですが、住宅ローンは投資の利回りよりも金利が低いので、よほどじゃない限り、繰り上げ返済はしないと思います。

はい。
想定外に住宅ローンの金利が上昇したとしても、同時にそれらの投資の評価額も上がることになります。リスクマネジメントは万全ですので変動でも問題ありません。

そんなことはありません。

無理な借入をしなければ、月々の返済の他に積立貯蓄をして、それを住宅ローン金利と同等以上の利回りの投資に回すことにより、ある程度のリスクマネジメントが可能です。

そのような人は、固定金利を選ぶということが最大のリスク管理と言えます。

住宅ローンは投資ではありません。損得だけの理屈で考えると、変動の方が良いと私は考えています。

• ・住宅購入後に金利上昇の心配をしたくない人は、固定を選んだ方が精神衛生上にも絶対に良いので、固定をお奨めします。
• ・頭金0円で年収に対しての返済比率もギリギリの人も、将来のリスク管理を考慮して、固定金利をお奨めします。

4月30日付の日本経済新聞の記事には『5月に入って大手銀行は固定金利を引上げたが変動金利は据え置いた』と書いてありました。

しかし、『住信SBIネット銀行は変動の基準金利は引き上げたが、優遇後の適用金利は据え置いた』とも書いていました。

そうなんです。では住信SBIネット銀行の変動を引上げについて具体的に解説します。

3月に日銀は、マイナス金利を解除して、現在、政策金利は、0％～0.1％になりました。
今回それに伴い住信SBIネット銀行は5月からの基準金利を2.775％から2.875％に0.1％引き上げました。この金利上昇はセオリー通りです。

しかし、新規で借りるユーザーの適用金利は4月と変わりません。

『新規で借りるユーザーの金利引下げ幅を逆に0.1％増やして、適用金利が上昇しないようにした』ということです。
この方針により、基準金利を0.1％引き上げたにもかかわらず、ライバル銀行との競争力を維持できていることになります。

基準金利が上昇するということは、既に住信SBIネット銀行から変動金利で借りているユーザーの金利は、半年に1度の借入利率の改定日である6月から上昇することになります。

しかし、約定返済額の改定は5年に1度になるので、借入日から5年後の約定返済額の改定日まで、月々の返済額は上昇しません。元本と利息の割合が変化するだけなので、気が付かない人が多いと思います。

新規ユーザー向けの金利は現状維持して、既存のユーザーの金利だけを上げるという、住信SBIネット銀行独自の戦略と言えます。

おっしゃる通りだと思います。

今回のまとめは以上のようになります。

承知しました！

銀行も
利益優先
気を付けて

銀行は公共機関ではありません。
自社の利益が最優先ですから、基準金利の推移も確認して検討することが大切です。